녹십자 홀딩스 지분 구조 (경영권 분쟁) 및 주요 계열사 (21.11.05 update)

녹십자홀딩스

- 시총 1조 4,000억

- 지주사로서 전체 경영전략 수립과 조정, 신규 전략사업의 진출, 출자자산의 포트폴리오 관리 담당

- 의약품의 제조 판매 등 실제 사업은 각 자회사가 수행 : ㈜녹십자를 필두로 국내 23개, 해외 17개, 총 40개의 법인 계열회사를 두고 있음. 

 

I. 지분 구조

* 대주주 현황 : 총 62% 이상. 유통 주식 수 적음 

- 대표이사 허일섭 (12.16%) 외 29인 (총 50.7%)

- 국민연금공단 6.96%

- 자사주 4.45%

 

출처 : 서울경제

 

II. 주요 종속 회사

출처 : 더벨

* 코스닥/코스피 상장사

 

1. GC녹십자 (시총 약 4.3조)

- 녹십자홀딩스 : 50.06% / 국민연금공단 9.87% 

1) 2020.10.22 스페인 코로나 백신 5억 도즈 CMO 계약 체결 

2) 2021.03.04 모더나 코로나 백신 4000만 도즈 국내 허가 절차 및 유통 전담 발표 (342억 규모 수주)

3) 2021.03.17 러시아 코로나 백신 코비박 위탁생산 기대감 뉴스

- 3/20 러시아 연방 추마코프 면역생물학 연구개발센터 관계자와 정부 관계자 방한

- 3/23 녹십자 화순공장과 오창공장, 경북 안동 동물세포실증지원센터 방문. 코비박 생산에 적합한지 점검할 계획

- CMO 계약 체결 시 영업이익률 50% 이상일 것으로 추정

 

2. 녹십자랩셀 (시총 약 1.2조)

- 녹십자홀딩스 : 9.29% / 녹십자 : 38.66% 

- 차세대 항암제 NK세포 치료제로 21' 1월 다국적 제약사 머크와 기술 수출 (2.1조원, NK세포 계약 중 두번째로 큰 규모)

 

3. 녹십자셀 (시총 약 0.5조)

- 녹십자홀딩스 : 4.64% / 녹십자 : 23.08% 

 

4. 녹십자엠에스 (시총 약 0.2조)

- 녹십자 41.51% / 허일섭 10.39%

 

5. 녹십자웰빙 (시총 약 0.2조)

- 녹십자홀딩스 : 12.39% / 녹십자 : 22.08% 

 

* 비상장사

 

1. 녹십자 헬스케어 : 녹십자홀딩스 약 69% 보유

 

2. 녹십자 이엠 : 녹십자홀딩스 100% 보유 

 

3. Green Cross North America Inc (GNCA) 

- 녹십자홀딩스 : 53.2% / 녹십자 : 46.8%

 

III. 재무재표

*2021.11.05 기준 

- PER : 8.96 (지주사 자체의 매출/영업이익도 높고, 주요 계열사들의 모멘텀이 큰 것에 반해 현저히 저평가)

1) 자산 : 변동 없음

2) 부채 : 작년 말부터 계속해서 100% 미만으로 양호

3) 매출/영업이익 : 매출액은 유사하나 영업이익률은 하락세를 면치 못하고 있음 

 

* 2020년 매출/영업이익 : 1조7193억원/707억원 (yoy+15.1%/+6%)